По-рано днес през европейската търговия, отскокът на EUR/USD от вчерашното двуседмично дъно в 1.2829 се задълбочи до 1.2959/60 долара - точно около следващата важна близка техн.съпротива и оферти продава за еврото в 1.2960/70 долара (200 часовия М.А.; 10 дневния М.А. и 38.2%-та на целият спад на еврото от "двойния връх" в 1.3169/72 до "двойното дъно" в 1.2835/29 долара). В основната на този отскок на еврото беше добрия риск-апетит на финансовите пазари (първоначалното възходящо движение на европейските борси) около посрещнатия "добре" от пазарите Бюджет 2013г. и нова (вече) пета програма за структурни реформи на Испания, тъй като има надежди, че това ще намали колебанията у испанския премиер Рахой относно отправянето на официална молба за сувренна помощи, която да активира OMT програма на ЕЦБ за покупки на испански дългови книжа на вторичния дългов пазар.

Но това ново покачване на еврото се ограничи от добрите оферти продава в 1.2960/70 долара и EUR/USD върна назад към 1.2900 областта в началото на американска търговия.  Това стана факт с оглед започналите известни "подозрения" дали Испания ще успее да постигне заложените "доста оптимистични" цели за БВП и дефицита на страната за 2013г. (и дори тези за настоящата година) и с оглед напрежението преди очакваните в 19:00ч. важни резултати от "стрес теста" на испанските банки, които да покажат с колко точно ще трябва да бъде подкрепата испанската банкова система от договорената преди време европейска помощ за до 100 млрд.евро. Има опасения и относно очакваното (вероятно довечера?) решение на Moody's за кредитния рейтинг на Испания с оглед, че понастоящем рейтинга е в "Ваа3" -> или само една степен над влизането му в т.н. junk територия (известна като територия "боклук" или високо-рисков кредитен рейтинг).

Към края на петъчната европейска търговия обаче последва солиден и рязък спад на EUR/USD до 1.2847 часово дъно след като под 1.2890/70 нивата бяха ударени тънки стопове на дълги евра. Повод за този нов спад на еврото и общо покачване на USD на forex пазара даде рязкото покачване на напрежението (спад на риск-апетита) на фондовите борси след шокиращия спад на Чикагския PMI промишлен индекс за септември под важното ниво от 50 пункта (спад до 49.7 пункта) за пръв път от септември 2009г. насам, което е сигнал за спад в промишлената активност на региона и негативен сигнал за ISM промишления общ индекс на САЩ за септември в понеделник.

Негативно влияние върху риск-апетита на финансовите пазари оказаха по-рано днес и серията слаби икономически данни от Еврозоната (слабия EuroCoin индекс на еврозоната, продажби на дребно в Германия, спада на потребителските разходи във Франция), които бяха пореден сигнал за техническа рецесия в Еврозоната, а изненадващия ръст на инфлацията (CPI) в Еврозоната за септември до +2.7% г./г. (вече доста над "инфлационния праг" на ЕЦБ от 2.0%г./г.) пък прави по-малко вероятно очакваното следващата седмица понижение на лихвите от страна на ЕЦБ - понижение, което би имало за цел да подпомогне доста слабата икономика региона.

Цялото това напрежение - около слабите икономически данни днес от Европа и САЩ, около предстоящите резултати от "стрес теста" на испанските банки в 19:00ч. и дали Moody's ще понижи или не кредитния рейтинг на Испания (след края на търговията на Wall Street), на фона и на днешния последен работен ден за месеца и за Q3 на 2012г., доведе до разпродажби на акции на фондовите борси с цел прибиране на печалби (след силното рали на акциите през това тримесечие, като само на Wall Street ралито беше от около 6% за Q3 на годината) и до спада на риск-апетита на forex пазара, което се изрази в общо засилване на USD към края на петъчната европейска търговия.

Този нов рязък спад на EUR/USD за сега се ограничи до 1.2847 часово дъно - малко над ключовата близка техн.зона на подкрепа в 1.2840/20 (важните дъна от вчера и от 26.09 в 1.2835/29; 50%-та на ралито на еврото 1.2501-1.3172 и ключовият 200 дневен М.А. в 1.2823/25 долара), като само пробив под нея (затваряне на дневна база на еврото под 200 дневния М.А.) ще даде сигнал за задълбочаване на цялото негово низходящо движение от 1.3169/72 "двойния връх" от 14 и 17.09.12г.

Нужен е отскок на EUР/USD обратно над 1.2900 нивото (100 часовия М.А.) за да се отслаби текущия нов натиск върху еврото. Но само негово покачване над 1.2959/70 днешния връх и важна техн.съпротива ще прицели стопове на къси позиции и EUR/USD може да задълбочи своя отскок от 1.2835/29 дъната и важния 200 дневен М.А.!

Дали ще има или не пробив на EUR/USD под 1.2840/20 техн.подкрепа и дали пък еврото няма да опита нов отскок до края на днешната търговия ще зависи дол голям степен от резултатите от "стрес теста" на испанските банки в 19:00ч. Резултатите от този "стрес теста" ще дадат отговор на важния въпрос: Точно каква сума ще е необходима в подкрепа на закъсалите испански банки от договорения преди време европейски спасителен план в размер до 100 млрд.евро за испанската банкова система. Средните прогнози са, че ще са необходимо около 60 млрд. евро от тези планирани до 100 млрд.евро.

От една страна евентуална по-малка окончателна сума може да окаже нова подкрепа за еврото и връщане на риск-апетит на финансовите пазари, докато сума по-близка към 100-те млрд.евро може да окаже негативно влияние. Но от друга страна, ако „стрес теста" покаже, че трябва да бъде запълнена доста по-голям финансова дупка в испанската банкова система (към горния край на планираните до 100 млрд.евро?), това може да се изтълкува и като още по-сериозен натиск върху испанския премиер Рахой той да престане да се "мае и мотае" и в скоро време (още на срещата на Еврогрупата на 8-ми октомври?) да отправи официална молба за суверенна спасителна помощ, което пък най-сетен да активира и OMT програмата на ЕЦБ за покупки на държавни облигации (испански?) на вторични дългов пазар в "неограничен размер"...което поне в краткосрочен план да подкрепи еврото, да довее до нов по-силен спад поне на лихвите на испанските дългови книжа и нов мотив за риск-апетит рали на пазарите на акции, въпреки все по-тегават и мрачна глобална икономическа картинка?